Brendan Wycks, codirecteur exécutif, ACIFA
Le printemps est la période de l’année où de nombreux Canadiens songent à acheter leur première maison, ou à vendre leur maison pour en acquérir une meilleure. C’est également le moment où ils commencent à réfléchir aux nombreuses questions qui accompagnent l’achat d’une maison.
Les deux premières questions que les acheteurs potentiels doivent se poser sont les suivantes : « Quelle maison puis-je me permettre et quel est le montant de l’hypothèque auquel je suis admissible? ». Heureusement, la plupart des institutions financières peuvent répondre à ces questions lorsque le client fournit des informations sur sa situation financière et sur le montant de la mise de fonds dont il disposera pour l’achat de la maison.
L’assurance est un autre sujet qu’un acheteur voudra prendre en considération, et cette considération devrait inclure au moins trois produits : l’assurance prêt hypothécaire, l’assurance vie hypothécaire et l’assurance habitation. Les deux premiers de ces produits – l’assurance prêt hypothécaire et l’assurance vie hypothécaire – sont parfois confondus par les consommateurs, en particulier par les acheteurs d’une première maison.
L’assurance prêt hypothécaire permet aux emprunteurs d’obtenir une hypothèque sur une résidence avec une mise de fonds moins élevée (aussi peu que 5 % pour les maisons de moins de 500 000 $, et 10 % pour la partie comprise entre 500 000 $ et 1 000 000 $) que celle qui serait exigée pour une hypothèque conventionnelle. Ce type d’assurance est exigé pour toutes les hypothèques dont la mise de fonds est inférieure à 20 % du prix d’achat, aussi connu sous le nom d’hypothèque à ratio élevé. La période d’amortissement maximale, ou durée maximale de remboursement, pour une hypothèque à ratio élevé est de 25 ans.
Cette assurance constitue un « filet de sécurité » pour les institutions financières sous réglementation fédérale, comme les banques, qui prêtent de l’argent sur la base de la garantie des biens immobiliers résidentiels, et elle augmente le nombre de Canadiens qui peuvent être admissibles à une hypothèque. Les primes de l’assurance prêt hypothécaire sont basées sur le montant de l’hypothèque et peuvent être ajoutées à ce montant et remboursées sur toute la durée de l’hypothèque.
Les hypothèques conventionnelles, qui exigent une mise de fonds minimale de 20 %, ne requièrent pas d’assurance prêt hypothécaire. Toute maison dont le prix d’achat est supérieur à 1 000 000 $ exige une mise de fonds minimale de 20 %. L’assurance vie hypothécaire, en revanche, est un type d’assurance facultative de protection du crédit qui rembourse le solde de votre hypothèque (jusqu’au maximum spécifié dans le certificat d’assurance) en cas de décès, ce qui permet à votre conjoint survivant et/ou à votre famille de rester dans votre maison sans contrainte financière. Si votre famille compte sur votre revenu pour effectuer ses paiements hypothécaires, l’assurance vie hypothécaire est un moyen de protéger l’avenir financier de vos proches.
Les consommateurs qui souscrivent une assurance vie hypothécaire ont généralement la possibilité d’ajouter une couverture en cas d’invalidité, de maladie grave et de perte d’emploi, afin de protéger davantage leur famille contre l’incapacité de faire ses paiements hypothécaires.
L’assurance habitation, le troisième type de couverture liée à l’achat d’une maison, peut fournir une protection financière précieuse contre les incidents qui causent des dommages à la propriété que vous possédez – y compris le feu, la foudre, le vent et la grêle, les explosions, les chutes d’objets, le vandalisme, le vol et autres risques ou « périls ». Cette assurance couvre généralement les dommages matériels et la responsabilité civile, y compris les paiements médicaux si quelqu’un se blesse dans votre résidence.
Si vous avez besoin d’une hypothèque pour acheter votre maison, votre prêteur exigera que vous ayez une assurance hypothécaire pour couvrir ces types de risques.
Lorsqu’ils envisagent le coût de l’achat et de l’entretien d’une maison, les consommateurs canadiens devraient se demander s’ils auront besoin de ces trois types de protection d’assurance, et quel en sera le coût.
